Invesco S&P 500 UCITS ETF

L'Invesco S&P 500 UCITS ETF Acc mira a fornire la performance del rendimento totale netto dell'Indice S&P 500 (l'"Indice di Riferimento"), al netto dell'impatto delle commissioni. L'Indice di Riferimento fornisce esposizione alle azioni USA a grande capitalizzazione, comprende circa 500 società e copre approssimativamente l'80% della capitalizzazione di mercato azionario USA disponibile.

Il fondo mira a raggiungere il suo obiettivo detenendo un paniere di azioni, che tipicamente fornisce la maggior parte del rendimento del fondo ma ordinariamente non sarebbe identico a quello dell'indice di riferimento. Il fondo utilizzerà inoltre swap non finanziati, che sono contratti mediante i quali uno o più counterparty approvati si impegnano a scambiare con il fondo la differenza tra i rendimenti dell'indice e il paniere di azioni detenute. L'obiettivo è raggiungere una performance più vicina e coerente rispetto all'indice di quanto generalmente possibile attraverso la sola replica fisica. Sebbene l'obiettivo di investimento del fondo sia replicare l'indice del rendimento totale netto, gli swap sottoscritti dal fondo fanno riferimento all'indice del rendimento totale lordo. La commissione di swap pagata dal fondo è relativa a questo indice di rendimento totale lordo e di conseguenza la performance dell'ETF è probabile che superi il rendimento dell'indice di rendimento netto. Per assistere nel soddisfare alcuni dei costi del Fondo, il Gestore può ricevere un contributo commissionale annuale fino allo 0,035% dell'importo nozionale dello swap dai counterparty dello swap attivi su questo fondo. Questo contributo commissionale non ha alcun impatto sul valore patrimoniale netto del Fondo e non rappresenta un costo incrementale sostenuto dagli investitori.

Questo ETF è gestito passivamente. Un investimento in questo fondo rappresenta l'acquisizione di quote in un fondo passivamente gestito e che replica un indice, piuttosto che un investimento nelle attività sottostanti possedute dal fondo.