Invesco S&P 500 UCITS ETF

Analisi dell'ETF

L'Invesco S&P 500 UCITS ETF Dist ha l'obiettivo di fornire la performance del rendimento totale netto dell'indice S&P 500 (l'"Indice di Riferimento"), al netto dell'impatto delle commissioni. Il fondo distribuisce i dividendi su base trimestrale. L'Indice di Riferimento fornisce esposizione ai titoli azionari statunitensi a grande capitalizzazione, comprende circa 500 società e copre approssimativamente l'80% della capitalizzazione di mercato azionaria statunitense disponibile.

Il fondo persegue il suo obiettivo mantenendo un paniere di titoli azionari che generalmente fornisce la maggior parte del rendimento del fondo, ma ordinariamente non sarebbe identico a quello dell'indice di riferimento. Il fondo utilizza inoltre swap non finanziati, contratti mediante i quali una o più controparti approvate si impegnano a scambiare con il fondo qualsiasi differenza tra i rendimenti dell'indice e il paniere di titoli detenuti. L'obiettivo è conseguire una performance più vicina e coerente rispetto all'indice rispetto a quanto generalmente sarebbe possibile attraverso la sola replica fisica.

Mentre l'obiettivo di investimento del fondo è replicare l'indice del rendimento totale netto, gli swap stipulati dal fondo fanno riferimento all'indice del rendimento totale lordo. La commissione di swap pagata dal fondo è relativa a questo indice del rendimento totale lordo e di conseguenza la performance dell'ETF è probabile che superi il rendimento dell'indice di rendimento netto. A supporto di alcuni dei costi del fondo, il Gestore può ricevere un contributo di commissione annuale fino allo 0,035% dell'importo nozionale dello swap dalle controparti di swap attive su questo fondo. Questo contributo di commissione non ha alcun impatto sul valore patrimoniale netto del fondo e non rappresenta un costo incrementale sostenuto dagli investitori. Questo ETF è gestito passivamente. Un investimento in questo fondo è l'acquisizione di quote in un fondo passivo di replica dell'indice piuttosto che nelle attività sottostanti possedute dal fondo.

Nozioni di base

Un ETF (Exchange Traded Fund) è un fondo d'investimento negoziato in borsa che replica un indice: in questo caso l'indice net total return. Permette di investire in modo diversificato con un'unica transazione, unendo la semplicità di un'azione alla diversificazione di un fondo.

Profilo di rischio

Il fondo investe in equity. Utilizza replica sintetica (swap), che introduce un rischio di controparte aggiuntivo. Come ogni strumento azionario è soggetto alla volatilità dei mercati.

Quotazioni e borse

Questo ETF è quotato sulle principali borse europee; il ticker principale è D500.DE. Le quotazioni sono disponibili durante gli orari di negoziazione.