Invesco S&P 500 Scored & Screened UCITS ETF

L'Invesco S&P 500 Scored & Screened UCITS ETF Acc mira a fornire la performance del rendimento totale netto dell'indice S&P 500 Scored & Screened (l'"Indice di Riferimento"), al netto dell'impatto delle commissioni. L'Indice di Riferimento è ponderato per capitalizzazione di mercato ed è progettato per misurare la performance dei titoli che soddisfano i criteri di sostenibilità, mantenendo nel contempo ponderazioni simili dei gruppi settoriali rispetto all'indice S&P 500 (l'"indice base"). L'indice è stato costruito per fornire un profilo di rischio e rendimento simile a quello dell'indice base, migliorando al contempo le caratteristiche ESG, escludendo i titoli che: 1) sono coinvolti in attività commerciali nel tabacco, carbone termico, sabbie bituminose, armi leggere, appalti militari e armi controverse; 2) sono classificati come Non-Conformi secondo i principi del Global Compact delle Nazioni Unite (UNGC); oppure 3) hanno un punteggio ESG S&P Dow Jones Index che rientra nel peggiore 25% dei punteggi ESG di ciascun gruppo industriale GICS. L'Indice di Riferimento viene ribilanciato annualmente.

Il fondo mira a raggiungere il suo obiettivo detenendo un paniere di azioni, che generalmente genera la maggior parte del rendimento del fondo ma ordinariamente non sarebbe identico a quello dell'Indice di Riferimento. Il fondo utilizzerà anche swap unfunded, ovvero contratti tramite i quali uno o più intermediari approvati si impegnano a scambiare con il fondo qualsiasi differenza tra i rendimenti dell'Indice di Riferimento e il paniere di azioni detenute. L'obiettivo è ottenere una performance più coerente e più prossima all'Indice di Riferimento rispetto a quanto generalmente possibile attraverso la sola replica fisica. Sebbene l'obiettivo di investimento del fondo sia replicare l'indice di rendimento totale netto, gli swap sottoscritti dal fondo fanno riferimento all'indice di rendimento totale lordo. La commissione di swap pagata dal fondo è relativa a questo indice di rendimento totale lordo e di conseguenza la performance dell'ETF è probabile che superi il rendimento dell'indice di rendimento netto.

Per contribuire a coprire alcuni dei costi del Fondo, il Gestore può ricevere un contributo commissionale annuale fino allo 0,045% dell'importo nozionale dello swap dai counterparty dello swap attivi su questo fondo. Questo contributo commissionale non ha alcun impatto sul valore patrimoniale netto del Fondo e non rappresenta un costo incrementale a carico degli investitori. Questo ETF è gestito passivamente. Un investimento in questo fondo rappresenta l'acquisizione di quote in un fondo passivamente gestito a replica dell'indice, piuttosto che un investimento nelle attività sottostanti possedute dal fondo.