Invesco Financials S&P US Select Sector UCITS ETF

Analisi dell'ETF

L'Invesco Financials S&P US Select Sector UCITS ETF Acc mira a fornire la performance del rendimento totale netto dell'S&P Select Sector Capped 20% Financials Index (l'"Indice di Riferimento"), al netto dell'impatto delle commissioni. L'Indice di Riferimento rappresenta il settore finanziario dell'S&P 500 Index. Ogni componente è ponderato in base alla sua capitalizzazione di mercato corretta per il flottante ed è limitato al 19%, con qualsiasi eccesso di peso distribuito tra tutti gli altri componenti non limitati.

Il fondo mira a raggiungere il suo obiettivo mantenendo un portafoglio di azioni che generalmente fornisce la maggior parte del rendimento del fondo, ma normalmente non sarebbe identico a quello dell'Indice di Riferimento. Il fondo utilizzerà inoltre swap non finanziati, contratti mediante i quali uno o più contraenti approvati si impegnano a scambiare con il fondo qualsiasi differenza tra i rendimenti dell'Indice di Riferimento e il portafoglio di azioni detenute. L'obiettivo è raggiungere una performance più vicina e coerente rispetto all'Indice di Riferimento di quanto sarebbe generalmente possibile attraverso la sola replicazione fisica.

Poiché l'obiettivo di investimento del fondo è replicare l'indice del rendimento totale netto, gli swap sottoscritti dal fondo fanno riferimento a una versione migliorata dell'indice con ritenuta fiscale. Di conseguenza, la performance ante commissioni dell'ETF è probabile che superi il rendimento dell'indice del rendimento netto standard. Questo ETF è gestito passivamente e rappresenta un'acquisizione di quote in un fondo gestito passivamente e che replica un indice, piuttosto che un investimento diretto nelle attività sottostanti possedute dal fondo.

Nozioni di base

Un ETF (Exchange Traded Fund) è un fondo d'investimento negoziato in borsa che replica un indice: in questo caso l'indice S&P Select Sector Capped 20% Financials Index. Permette di investire in modo diversificato con un'unica transazione, unendo la semplicità di un'azione alla diversificazione di un fondo.

Profilo di rischio

Il fondo investe in equity. Utilizza replica sintetica (swap), che introduce un rischio di controparte aggiuntivo. Come ogni strumento azionario è soggetto alla volatilità dei mercati e, essendo denominato in GBp, al rischio di cambio per chi investe in euro.

Quotazioni e borse

Questo ETF è quotato sulle principali borse europee; il ticker principale è XLFQ.L. Le quotazioni sono disponibili durante gli orari di negoziazione.